Hvordan opbygges den ultimative pensionsopsparing, så både afkast, skat og fleksibilitet er optimeret ? At opbygge den ultimative pensionsopsparing handler om at kombinere tre ting: det rigtige miks af produkter, den rigtige investeringstilgang og en skatteoptimeret plan over hele livsforløbet.

Her er en konkret opskrift i fire faser:

1. Fundamentet – de første år

Mål: Maksimér indbetalinger og udnyt fradragene optimalt.
• Indbetal via arbejdsgiver, så du sparer både skat og arbejdsmarkedsbidrag.
• Brug ratepension op til loftet (65.500 kr. i 2025).
• Brug livsvarig livrente – ingen loft, fuldt fradrag, beskytter mod lang levetid.
• Brug aldersopsparing (9.400 kr. / 61.200 kr. ved udbetaling inden 7 år fra
folkepensionsalder).
• Har du frie midler, så investér dem langsigtet i globale,
lavomkostnings indeksfonde – giver fleksibilitet og undgår fremtidige
pensionslofter.

2. Vækstfasen – op til 10–15 år før pension

Mål: Højt afkast via aktier, kontrolleret risiko.
• Hold en høj aktieandel (70–90%) i denne fase, især i globale indeksfonde.
• Diversificér på geografi, sektorer og valuta.
• Gennemfør årlig rebalancering – så risikoen ikke stiger ukontrolleret.
• Tjek ÅOP på dine pensioner – skift leverandør, hvis du betaler over 0,6%.

3. Overgangsfasen – 5–10 år før pension

Mål: Beskytte opsparingen mod store fald, planlæg skat og udbetalinger.
• Trapp risikoen ned til 50–60% aktier, resten obligationer/stabile aktiver.
• Begynd at lægge en udbetalingsstrategi:
• Hvilke ordninger starter først?
• Hvordan undgås topskat i udbetalingsårene?
• Hvordan kombineres pension med frie midler?
• Overvej at flytte midler til aldersopsparing for skattefri udbetaling.

4. Udbetalingsfasen – pensionstilværelsen

Mål: Sikre stabil indkomst hele livet og minimere skat.
• Start med at bruge frie midler først, hvis det reducerer skat på pension.
• Brug ratepension til at dække basisudgifter over 10–15 år.
• Aktiver livrente senere for at sikre livslang dækning.
• Behold en nødbuffer svarende til 1 års forbrug på lavrisiko-konto.
• Rebalancér årligt – hold risiko lav (20–40% aktier) for at beskytte mod store
tab.

Nøgleværktøjer for at gøre opsparingen “ultimativ”
1. Automatisér indbetalinger – så det ikke afhænger af viljestyrke.
2. Brug alle skattefradrag hvert år – ubrugte fradrag er tabt for altid.
3. Omkostningskontrol – selv 0,5% ekstra ÅOP kan koste millioner over et
livsforløb.
4. Årlig pensionsgennemgang – tjek investeringer, dækninger og lovændringer.
5. Plan for arv og begunstigelse – især hvis du vil undgå unødige boafgifter.
—
Sparring & pensionsråd:
Tillegreen Consulting
peter@tillegreen.com